盡管華潤(rùn)系、銀泰系等大型零售企業(yè)時(shí)不時(shí)會(huì)對(duì)一些區(qū)域型超市進(jìn)行并購(gòu)，但或許誰(shuí)都不曾想到，排名世界前三位的英國(guó)翠豐集團(tuán)旗下的TESCO樂(lè)購(gòu)會(huì)以“傍大款”的形式與本土零售巨頭華潤(rùn)合并。就在這筆并購(gòu)案敲定后不久，本土北方零售“大佬”物美宣布擬以換股形式收購(gòu)泰國(guó)正大集團(tuán)麾下卜蜂蓮花在華36家門(mén)店，雖然這筆收購(gòu)案于近期告吹，但是，零售大佬間出現(xiàn)如此意向還是令業(yè)界震動(dòng)。
2013年可謂中國(guó)零售業(yè)的并購(gòu)大年。業(yè)界認(rèn)為，這背后意味著，在電商沖擊、成本高企之下，零售業(yè)者在中國(guó)市場(chǎng)正以大手筆資本運(yùn)作的方式最大限度地“自保”。
關(guān)店潮
“現(xiàn)在這年頭，很少有零售業(yè)者敢說(shuō)大舉擴(kuò)張了，能不關(guān)店已屬萬(wàn)幸。”一位在大型超市連鎖企業(yè)工作多年的資深人士沈先生一語(yǔ)道破今年零售業(yè)者的尷尬處境。
從去年下半年開(kāi)始，連鎖超市、便利店和百貨店的關(guān)店潮就開(kāi)始了，這股“關(guān)店潮”一直蔓延了整個(gè)2013年。
以便利店業(yè)態(tài)來(lái)看，先是羅森關(guān)閉了約30家店，導(dǎo)致其總店數(shù)多年來(lái)始終徘徊在300家左右。之后，可的與好德開(kāi)始調(diào)整和關(guān)閉數(shù)十家門(mén)店?？傻呐c好德同屬于上海農(nóng)工商集團(tuán)麾下，因兩者加總原本共有超過(guò)2000家門(mén)店，為全國(guó)規(guī)模最大的便利店企業(yè)，然而經(jīng)過(guò)今年的調(diào)整，據(jù)農(nóng)工商集團(tuán)內(nèi)部人士透露，目前可的與好德的總店數(shù)已低于2000家。就連向來(lái)給人“正能量”感的7-11也擬關(guān)閉和調(diào)整近20家店。
如果說(shuō)小型便利店關(guān)店調(diào)整還較好操作，那么動(dòng)輒數(shù)千萬(wàn)元投資的大型賣(mài)場(chǎng)關(guān)店則牽動(dòng)面甚廣，因此不到萬(wàn)不得已，1萬(wàn)多平方米的大賣(mài)場(chǎng)不會(huì)輕易關(guān)門(mén)。然而這一定律在今年也被打破。
世界第一大零售連鎖企業(yè)沃爾瑪在今年放緩了中國(guó)區(qū)增速，近期，沃爾瑪總部宣布擬關(guān)閉中國(guó)和巴西市場(chǎng)的50家門(mén)店，有消息稱，其中沃爾瑪中國(guó)區(qū)將關(guān)閉約25家門(mén)店。而早在今年元旦旺季，位于鄭州二七商圈的一家沃爾瑪門(mén)店便已停業(yè)。此外，卜蜂蓮花也在今年初關(guān)閉了北京草橋店。
今年，被擠壓在大型賣(mài)場(chǎng)和小型便利店之間，“不上不下”的標(biāo)準(zhǔn)超市日子更是難過(guò)。因經(jīng)濟(jì)糾紛在今年一度遭遇供應(yīng)商“逼宮”的家得利超市，其店數(shù)已從數(shù)年前的160家減少到現(xiàn)在的約140家，新開(kāi)店速度極慢，2年內(nèi)僅開(kāi)新店6家。
同時(shí)，百貨業(yè)也難以幸免。今年3月，京城知名百貨大佬貴友關(guān)閉了方莊店;今年年中時(shí)，大洋百貨石家莊店關(guān)閉、在沈陽(yáng)經(jīng)營(yíng)5年的伊勢(shì)丹停業(yè);進(jìn)入炎炎夏季，盤(pán)踞成都春熙商圈20年之久的太平洋百貨關(guān)閉，而太平洋的“老對(duì)手”百盛也并沒(méi)有好過(guò)多少，在百盛貴陽(yáng)鮮花店關(guān)閉后不久，今年8月底，百盛石家莊一家門(mén)店也關(guān)閉了。
盈利難
大量巨頭紛紛關(guān)店，必有市場(chǎng)“通病”存在。
“高成本是導(dǎo)致零售業(yè)盈利越來(lái)越困難的關(guān)鍵。2013年，零售業(yè)成本上升有由緩到急、剛性占比加大的特點(diǎn)，如果到一定臨界點(diǎn)，會(huì)發(fā)生致命的影響。”中國(guó)連鎖經(jīng)營(yíng)協(xié)會(huì)會(huì)長(zhǎng)郭戈平表示，根據(jù)諸多零售上市公司2013年上半年財(cái)報(bào)，80%以上的企業(yè)銷售費(fèi)用和管理費(fèi)用上漲，零售企業(yè)銷售的增幅卻明顯慢于成本漲幅。
專業(yè)商業(yè)地產(chǎn)服務(wù)機(jī)構(gòu)RET睿意德指出，城鎮(zhèn)化過(guò)程中，土地價(jià)格發(fā)生翻天覆地的變化，物業(yè)建筑和裝修成本大幅提升，這些都大大拉高了零售物業(yè)的投資預(yù)算，激發(fā)了物業(yè)出租方對(duì)租金收益的更高預(yù)期。同時(shí)，人工成本也逐年上漲。
“以便利店為例，以往一年的租金在20萬(wàn)元左右，但今年至少漲到40多萬(wàn)元，有的甚至高達(dá)100多萬(wàn)元。人工每年上漲10%多。”長(zhǎng)期負(fù)責(zé)便利店拓展的龔先生告訴《第一財(cái)經(jīng)日?qǐng)?bào)》。
就在零售業(yè)者遭遇租金和人工成本大漲的考驗(yàn)時(shí)，電商的崛起更讓實(shí)體業(yè)者“雪上加霜”。
艾瑞數(shù)據(jù)顯示，2006年的電商銷售額為260多億元，短短幾年間，2012年的電商銷售額數(shù)字已突破1.3萬(wàn)億元，今年更預(yù)計(jì)會(huì)突破2012年的數(shù)字。僅是今年“雙11”，天貓銷售額就逾300億元，令實(shí)體業(yè)者望塵莫及。電商的價(jià)格優(yōu)勢(shì)令實(shí)體店淪為“試衣間”——只見(jiàn)人流，不見(jiàn)消費(fèi)。
“成本高企、電商沖擊和消費(fèi)走低之下，實(shí)體零售業(yè)者的盈利變得十分困難。今年三季度，超市和便利店毛利率在15%~20%之間，百貨店數(shù)字為20%，專業(yè)店和專賣(mài)店為20%~25%，大型超市三季度毛利率最低僅15%左右。所有實(shí)體零售業(yè)態(tài)三季度毛利率與往年相比都有明顯下滑，比如以往百貨毛利率一般在20%以上。”郭戈平表示。
龔先生給記者算了一筆賬，以目前的各類成本，按毛利率20%~25%計(jì)算，便利店單店日營(yíng)業(yè)額至少5000元~6000元才能盈虧平衡，可是今年業(yè)內(nèi)很多門(mén)店都難以做到該數(shù)值，因此虧損很難避免。
公開(kāi)數(shù)據(jù)顯示，今年上半年，78家零售上市公司總營(yíng)業(yè)額為4420.5億元，同比增長(zhǎng)10.78%，凈利潤(rùn)137億元，同比下跌2.95%。其中16家營(yíng)收增幅呈現(xiàn)負(fù)數(shù)，21家增幅低于10%;同時(shí)，35家的凈利潤(rùn)為負(fù)數(shù)。
巨大壓力之下，沃爾瑪、卜蜂蓮花、家得利、可的、好德等零售企業(yè)不得不“斷臂止血”。
大并購(gòu)
“關(guān)店能暫時(shí)止損，但對(duì)一家企業(yè)而言，不可能長(zhǎng)期靠關(guān)店生存。于是，以大手筆的資本運(yùn)作來(lái)尋求更好的出路成為2013年零售業(yè)的突出特點(diǎn)。”RET睿意德商業(yè)服務(wù)部董事杜斌分析。
記者采訪獲悉，以往類似華潤(rùn)系和物美這樣的“大佬”也會(huì)并購(gòu)一些同業(yè)者，比如華潤(rùn)收購(gòu)蘇果、洪客隆等，但這些都是巨頭并購(gòu)區(qū)域中小型零售商的案例，今年卻出現(xiàn)多起百年難得一見(jiàn)的“巨頭并購(gòu)巨頭”案例。
今年8月，TESCO與華潤(rùn)創(chuàng)業(yè)(00291.HK)簽署諒解備忘錄，計(jì)劃成立一家合資零售公司，共同在華運(yùn)營(yíng)大型超市和普通超市。合資公司中，華潤(rùn)創(chuàng)業(yè)與TESCO將分別擁有80%和20%股權(quán)。根據(jù)雙方協(xié)議，整合后，包括華潤(rùn)創(chuàng)業(yè)旗下華潤(rùn)萬(wàn)家在中國(guó)內(nèi)地和中國(guó)香港的2986家門(mén)店及TESCO在中國(guó)內(nèi)地的131家門(mén)店和購(gòu)物中心將共同在合資公司下運(yùn)營(yíng)。
雖說(shuō)是“合并”，但很多業(yè)內(nèi)人士都認(rèn)為，TESCO在合資公司中只有20%持股權(quán)，必然缺乏話語(yǔ)權(quán)，甚至有人認(rèn)為，這次合并根本就是華潤(rùn)系“吃下”了TESCO中國(guó)區(qū)業(yè)務(wù)，可以被視作TESCO未來(lái)淡出中國(guó)市場(chǎng)的信號(hào)。
“我長(zhǎng)期研究且與TESCO方面有所接觸，這次與華潤(rùn)創(chuàng)業(yè)成立合資公司，對(duì)TESCO而言可謂是‘自保’。它們的高層經(jīng)過(guò)研究，應(yīng)該可以看到未來(lái)他們?cè)谥袊?guó)市場(chǎng)的困難，因此趁著現(xiàn)在還有一定的市場(chǎng)價(jià)值，不如先行資本運(yùn)作，起碼有望全身而退。”一位接近TESCO的人士透露。
有著同樣境遇的還有卜蜂蓮花。今年10月，物美商業(yè)與卜蜂蓮花共同宣布，物美商業(yè)將收購(gòu)卜蜂蓮花在北京、上海及中國(guó)其他省份(廣東省和湖南省除外)的業(yè)務(wù)，包括36家門(mén)店，經(jīng)營(yíng)面積31萬(wàn)平方米，交易方式為相互持股。可惜時(shí)隔2個(gè)月后，因種種因素“談不攏”，雙方放棄簽署正式文件，該筆交易最終告吹。
“作為泰國(guó)正大集團(tuán)麾下企業(yè)，卜蜂蓮花在華業(yè)績(jī)持續(xù)不佳。一直籠罩著虧損陰影的卜蜂蓮花若能以合理價(jià)格或資本手段出售門(mén)店，對(duì)其而言是件好事。雖然最終物美和卜蜂蓮花雙方放棄交易，但如此知名的兩家中外零售業(yè)巨頭曾經(jīng)確確實(shí)實(shí)考慮過(guò)換股收購(gòu)門(mén)店事宜，這就已經(jīng)足夠說(shuō)明問(wèn)題了。”上述接近TESCO的人士表示。
此外，今年一度還在市場(chǎng)有過(guò)關(guān)于家樂(lè)福、易買(mǎi)得等大型外資零售企業(yè)或出售中國(guó)區(qū)業(yè)務(wù)的傳言。今年7月，李嘉誠(chéng)的和記黃埔旗下百佳超市開(kāi)始做策略評(píng)估，也在謀劃出售。
“大型零售商抱團(tuán)取暖、規(guī)?；拇笮筒①?gòu)在今年成為前所未有的趨勢(shì)。對(duì)大型并購(gòu)的弱勢(shì)方而言是‘自保’，對(duì)強(qiáng)勢(shì)方而言則是希望通過(guò)并購(gòu)來(lái)降低成本、擴(kuò)大營(yíng)收、提升競(jìng)爭(zhēng)力。上述TESCO與華潤(rùn)系并購(gòu)案、物美收購(gòu)卜蜂蓮花意向等案例，意味著原本相對(duì)穩(wěn)定的中國(guó)零售業(yè)界‘三足鼎立’——外資企業(yè)、國(guó)有企業(yè)和區(qū)域民營(yíng)企業(yè)格局在今年被打破，未來(lái)零售巨頭之間的并購(gòu)還將繼續(xù)。”杜斌如是說(shuō)。
2013年零售業(yè)大事件
●1月：沃爾瑪鄭州二七店關(guān)店，并承認(rèn)無(wú)錫紅星路店、深圳園嶺店分別于4月8日、4月20日起停止?fàn)I業(yè)。
●3月：臺(tái)灣統(tǒng)一集團(tuán)麾下統(tǒng)一優(yōu)瑪特關(guān)閉在北京首家門(mén)店，該店租約并未到期，關(guān)店應(yīng)與業(yè)績(jī)不佳有關(guān)。
●北京百貨大佬貴友關(guān)閉方莊店。
●7月：成都春熙商圈開(kāi)業(yè)20年之久的太平洋百貨關(guān)店。
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8月：華潤(rùn)創(chuàng)業(yè)發(fā)布公告，稱與歐洲零售三強(qiáng)之一的Tesco訂立備忘錄，可能成立一家合資企業(yè)，涵蓋雙方在內(nèi)地及港澳的全部門(mén)店，華潤(rùn)創(chuàng)業(yè)與Tesco各占80%和20%的股份。
●9月：TESCO樂(lè)購(gòu)中國(guó)區(qū)首店關(guān)閉。
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10月：卜蜂蓮花退守廣東，物美商業(yè)擬以換股方式收購(gòu)卜蜂蓮花中國(guó)區(qū)36家門(mén)店，但雙方意向公布后，卜蜂蓮花部分員工與供應(yīng)商“恐慌”，導(dǎo)致物美購(gòu)卜蜂蓮花接管方案生變。最終雙方未能成功簽約。
●吳堅(jiān)忠辭任物美董事長(zhǎng)。
●11月：為了優(yōu)化地區(qū)商業(yè)布局，沃爾瑪江蘇淮安店于11月20日關(guān)店，連云港分店于11月22日關(guān)店。
馬新生辭任聯(lián)華超市董事長(zhǎng)一職，今年8月，其百聯(lián)集團(tuán)董事長(zhǎng)和黨委書(shū)記的職務(wù)已由上海市國(guó)資委副主任陳曉宏接任，此舉意味著馬新生徹底淡出百聯(lián)系。
●12月：聯(lián)華超市公告披露，公司于12月4日接到百聯(lián)集團(tuán)的通知，曾任該公司職工監(jiān)事的道書(shū)榮現(xiàn)正在接受上海市國(guó)有資產(chǎn)管理委員會(huì)紀(jì)委部門(mén)的調(diào)查。
樂(lè)發(fā)網(wǎng)超市批發(fā)網(wǎng)提供超市貨源信息,超市采購(gòu)進(jìn)貨渠道。超市進(jìn)貨網(wǎng)提供成都食品批發(fā),日用百貨批發(fā)信息、微信淘寶網(wǎng)店超市采購(gòu)信息和超市加盟信息.打造國(guó)內(nèi)超市采購(gòu)商與批發(fā)市場(chǎng)供應(yīng)廠商搭建網(wǎng)上批發(fā)市場(chǎng)平臺(tái),是全國(guó)批發(fā)市場(chǎng)行業(yè)中電子商務(wù)權(quán)威性網(wǎng)站。
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